個人炒炒外匯已經成為股票之外最大的
投資市場之一,在證券市場低迷的環境下,適度地參與這一市場,不失為多樣投資的一種方式。受證券市場連續盤整之累,很多投資者都開始尋找一些新的投資方式與渠道,個人炒外匯便是其中的一大方向。部分金融機構所發佈的資訊顯示,近年來個人炒外匯業務發展迅速,已經成為除股票之外最大的投資市場之一。
對於外幣持有者來說,尤其是我國民間持有的主要外幣為美元,在美元連續貶值的環境下,通過炒外匯,無需換匯,就可以為手中的美元獲得一種新的保值、增值可能性。如果未來對於外匯仍有一定的需求,這種方式也不失為應對匯率風險的一種途徑。
同時,相比起市場上外幣理財產品的較高門檻,炒外匯中需要投入的資金量較小,一般來說,最低50~100美元就可以進行外匯的買賣。如果你手中有少量的外幣,也不妨適度參與這一市場。在證券市場股票、基金持續低迷的背景之下,炒外匯也值得適量嘗試。
收益主要來自匯差
在炒外匯中,有“實盤”與“虛擬盤”之分,所謂的“虛擬盤”也就是外匯保證金交易。可以提供炒外匯的平臺也多種多樣,如現在大部分商業銀行都開辦有自己的炒外匯平臺,一些境外經紀公司開設的網路平臺也提供多種炒外匯業務。相對來說,境內商業銀行的平臺具備完善的資金保障和監管體系,也更加值得投資者信賴。
由於前一段時間銀監會出臺相關政策,暫停了商業銀行的外匯保證金業務,因此目前對於投資者來說,從銀行渠道可以進行的炒外匯投資僅有“實盤”這個方式。
與外匯保證金業務相比,由於缺少了資金杠桿的作用,外匯實盤交易過程中絕對收益更依賴於投入本金的多少。另外,外匯實盤交易中為單向獲利的模式,主要的收益來自於交易貨幣的買進與賣出之間的匯率差異。比方說你在歐元/美元的匯率為1.55時以美元購入歐元,等到該匯率為1.6時賣出歐元買入美元,就可以從中獲得匯差的收益。當然了,在你持有歐元的期間,也可以獲得歐元存款的利息收益,這也是你收益的一個組成部分。
現在國內的金融市場上,可以進行個人炒外匯交易的幣種主要有英鎊、港元、美元、瑞士法郎、日元、加拿大元、澳大利亞元和歐元,中行還開設有新加坡元、挪威克朗等幣種的交易。
50美元即可“炒外匯”
從事個人炒外匯,除了交易原理簡單這個優勢,對於大部分沒有進行過外匯投資的人來說,還有一個優點在於投資的起始門檻很低。
如大部分銀行對於開設實盤炒外匯的最低投資額為100美元或是等值外幣,單筆交易中則一般是以10美元或等值外幣作為單位。為了吸引投資者的參與,這一起始門檻還有所降低。
如深發展最近上線的“匯贏通”炒外匯平台中規定,最低投資額降至50美元或是等額外幣,交行所開設的實盤炒外匯起始投資額也為50美元或等額外幣。另外,通過特定的渠道進行炒外匯,像工行規定其“匯市通”炒外匯業務中,交易起始金額為100美元,使用電話銀行業務進行炒外匯,起始金額則為50美元。
投資起點低這一優勢便於更多的投資者參與,同時對於新的投資者而言,也可以通過逐步追加投資的方式,逐漸地適應和了解外匯市場,降低投資風險。
新手起步可選直盤交易
外匯實盤交易中,可以作為交易貨幣的幣種有十幾種,但在報價的過程中,採用的是貨幣對的形式。其中,美元與另外一種可自由兌換的外幣之間的交易,習慣上被稱為“直盤交易”,如果交易對象為美元外的兩種可自由兌換的外幣,這種交易習慣上被成為“交叉盤交易”。
炒匯新手在面對多個貨幣對的時候就很難選擇了,到底如何來投資?理財專家建議,新的外匯投資者一般還是選擇以美元作為自己的投資貨幣。這是因為美元的流通性較強,是世界上使用最廣泛的貨幣,更重要的一點在於市場上關於美元的數據、資訊來源較多,便於新的投資者掌握更多的資訊,及時做出市場判斷,進行相關的投資決策。
而持有小幣種,相對來說獲取資訊的難度大,往往難於及時做出判斷。當然了,如果對於某種貨幣有著實際的需求,投資者也應當根據自己的實際情況做出選擇。如子女在歐洲留學,那麼把歐元作為投資貨幣,其餘貨幣作為投資工具,這樣在進行炒外匯投資獲利的同時,又可以避免歐元本身的匯率風險。
另外,根據我國外匯管理的規定,外幣現匯與現鈔採用的是兩種不同的賬戶進行管理。在進行炒外匯的過程中,也同樣需要遵循這一原則。一般來說,在銀行的外彙報價系統中,提供兩個系列的報價,鈔買入價/賣出價,匯買入價/賣出價。
對於投資者來說,以何種系列報價作為交易的價格,取決於進行投資時設立的賬戶為現鈔賬戶還是現匯賬戶。由於炒外匯中獲利主要來自於匯差,而在報價中基本為“匯鈔同價”,因此這一點對於投資者也沒有影響。
普通投資者如何炒外匯?
以前,傳統個人外匯存款品種的“三鎖”(即鎖定幣種、鎖定期限、銷定利率)使我國這塊龐大的資金無法實現流動性(即幣種轉換)、安全性(即匯兌損失)及盈利性(
投資保值)。個人外匯的自由買賣,將為老百姓提供一個新的投資渠道。但是,目前由於人民幣還沒有成為匯市上自由兌換的貨幣,我國現在允許大眾炒外匯的方式是炒外匯中最簡單的一種,其實真正意義上的炒外匯(即套匯和套利)在國內還不允許。
據匯市專業人士介紹,由於目前個人炒外匯業務的報價,是參照國際金融市場的即時匯率(一般是東京或香港的行情),加上一定幅度的買賣差價後確定的,因此報價也隨著國際金融市場的波動而波動。這就存在著一定的匯市風險,因此每個入市的匯民都要作好充分準備。
根據許多入市匯民的經驗,在入市前,第一要看幣種,幣種服務越多越好;第二是看價格,很多人都喜歡將手中的現鈔變成現匯參加交易,這樣就可以減少交易成本,降低風險;第三看時間,每家銀行的交易時間都不大一樣,有的到半夜,有的下午就停業,當然營業時間越長越好;第四是看網點,各家銀行外匯網點分佈不均勻,有的多達十幾家,有的只有三四家。
為了降低炒外匯風險,每個匯民要具有基本的金融知識,對全球外匯市場基本情況要有所了解,如外匯形成、參與者的動機、匯率報價形成等。其次還要了解影響匯價變動的基本因素:基本經濟因素、政治和傳媒因素、各國央行的政策因素、心理及市場預測因素等。這就要求匯民要有足夠的資訊來源。當然還有一個重要的方面,匯民要遵守國家有關外匯管理法規,從事個人炒外匯的外匯來源一定要有合法的外匯收入,絕不能從外匯黑市購匯進行炒外匯。
有關專家們同時也指出,雖然銀行大施拳腳努力推進個人炒外匯市場的完善,雖然百姓有著炒外匯的需求,但我國匯市仍不完善。這就表現為我國目前居民個人持有的外匯是有限的,在目前外匯不能自由兌換的現狀下,它必將成為限制匯市發展的一個主要因素。其次,個人炒外匯是銀行的一種業務,炒外匯是一種投機,它要成為居民的一種投資方式還有一定距離。再次是目前炒外匯網點仍然很少,而外匯市場的價格是從國際市場上傳來的,由於時差的原因,往往延誤了行情。因此從一定意義上說,匯市要像股市那樣火爆還要靠適當的發展時空,如中國加入世貿組織等。